ttb wealth P.M. Strategy: 11 มิถุนายน 2569 – SET ฟื้นตัวดีกว่าตลาดหุ้นภูมิภาค แต่ปัจจัยโดยรวมยังต้องระวัง…“ซื้อ” GULF
สรุปทิศทางและแนวโน้มตลาด
- SET ฟื้นตัวดีกว่าตลาดหุ้นภูมิภาค ขณะที่ปัจจัยแวดล้อมยังไม่สดใสนัก: สงครามตะวันออกกลางที่กลับมาตึงเครียด และทรัมป์กลับมาส่งสัญญาณแข็งกร้าว ทำให้สถานการณ์โดยรวมอยู่ภายใต้แรงกดดัน ราคาน้ำมันและ bond yield ปรับตัวขึ้น เป็นปัจจัยเสี่ยงที่จะทำให้ธนาคารกลางจะส่งสัญญาณ “Hawkish” มากขึ้น ประกอบกับแรงขายกลุ่มเทคฯ กดดันภาพตลาดลงทุนโดยรวม แม้ SET จะมีปัจจัยภายในเป็นแรงส่ง แต่ระยะสั้นราคาหุ้นได้สะท้อนปัจจัยบวกดังกล่าวแล้ว…กลยุทธ์คงคำแนะนำ “ลดสัดส่วนหุ้น” ลงเหลือ 60-70% เพื่อรอซื้อโซนล่าง …ชอบกลุ่มที่ได้ผลบวกจากการลงทุนและกลุ่มปันผลสูง อย่าง ADVANC TRUE GULF STECON AMATA ROJNA KTB KTC KKP SCB
- “ซื้อ” GULF…โอกาสเติบโตจาก PDP 2026 และแผนลงทุนในธุรกิจ Data Center: เราแนะนํา “ซื้อ” GULF ด้วยเป้าหมายพื้นฐานใหม่ 75 บาท (Update วันนี้) จาก 1) แผน PDP ใหม่ที่คาดว่าจะประกาศออกมาในปลายปีนี้จะช่วยปลดล็อกสัญญาผลิตไฟฟ้าพลังงานแสงอาทิตย์, ลมและก๊าซ เป็น 33GW ในระยะยาว จาก 8.9GW ในปี 2025 2) บริษัทตั้งเป้าพัฒนาโครงการ Data center ในไทยด้วยตนเองอีก 2GW ภายในปี 2035F ซึ่งเรารวมมูลค่าเพียงครึ่งเดียวในประมาณการ จะช่วยเพิ่มโอกาสการเติบโตของรายได้เช่นเดียวกัน 3) คาดกำไรโตเฉลี่ย 15% ต่อปีในช่วง 2026-28F จากธุรกิจปัจจุบันทั้งหมด เนื่องจากโอกาสจากธุรกิจใหม่จะเริ่มรับรู้ตั้งแต่ปี 2031F เป็นต้นไป โดยปัจจัยหนุนกำไรระยะสั้นมาจากธุรกิจโทรคมนาคมที่เพิ่มขึ้นและการรับรู้ COD พลังงานทดแทน
หุ้นที่น่าสนใจทางเทคนิค
GUNKUL “ซื้อ” ราคาหุ้นกลับตัวขึ้นหลังพักตัวไม่หลุดค่าเฉลี่ย 1 เดือน ด้วยแท่งเทียน Bullish Engulfing พร้อมปริมาณการซื้อขายหนาแน่น ขณะที่เส้นค่าเฉลี่ยยังเรียงตัวยืนยันแนวโน้มขึ้น มีโอกาสฟื้นตัวยกฐานขึ้นต่อเนื่อง แนวต้านแรก 4.12 ทะลุได้มีต้านถัดไปที่ 4.24 (Stoploss 3.70)
BGRIM “ซื้อ” ราคาหุ้นกลับตัวขึ้นจากแนวรับ Uptrend Line และค่าเฉลี่ย 1 เดือนได้ พร้อมปริมาณการซื้อขายลดลงช่วงพักตัว ขณะที่เกิดสัญญาณซื้อจาก MACD เป็นบวกชี้ขึ้นและค่าเฉลี่ยทำ Golden Cross สนับสนุน แนวต้านแรก 14.50 ทะลุได้มีต้านถัดไปที่ 15.10 (Stoploss 13.60)