คาดกำไร 4Q22 อยู่ที่ 830 ล้านบาท +5% y-y แต่ลดลง 8% q-q จากยอดสินเชื่อรถที่โตขึ้น 7% q-q ขณะที่ 4Q มักเป็นไตรมาสที่มีค่าใช้จ่ายสูง คาด NPLs ปรับเพิ่มขึ้นแต่อยู่ภายในเกณฑ์ที่ควบคุม

สำหรับกำไรทั้งปีคาด +15% y-y หนุนโดยยอดสินเชื่อโต 32% และ ยอดขายประกันโต 29% แต่มองว่าจะถูกชดเชยไปกับการตั้งสำรองที่สูงขึ้น  

อย่างไรก็ดี ด้วยงบดุลที่มีคุณภาพและการเติบโตสูง เราจึงเลือก TIDLOR เป็น Top pick แนะนำ “ซื้อ” พื้นฐาน 40 บาท