กำไร 2Q23 ที่ดีกว่าคาด จากอัตรากำไร EBIT margin ที่เพิ่มขึ้นเป็น 18% จาก 15-16% ทั้งๆ ที่รายได้ทรงตัว มาจาก 1 ในลูกค้าของ MEGA ที่เติบโตผิดปกติ ซึ่งเรามองว่าเป็นเพียงปัจจัยหนุนชั่วคราว ขณะที่ 2Q23 เป็นช่วงที่ MEGA ใช้จ่ายในการทำการตลาดน้อย หนุนกำไรเพิ่มขึ้น

นอกจากนี้ MEGA ยังคาดว่าอัตรากำไรขั้นต้นจะกลับสู่ระดับปกติใน 2H23F และค่าใช้จ่าย SG&A จะเพิ่มขึ้น

เราจึงคงคำแนะนำ “ถือ” MEGA พื้นฐาน 49 บาท คาดยอดขายใน 3Q23F ยังทรงตัว