CRC (BUY) – ปรับโครงสร้างธุรกิจคืบหน้าต่อเนื่อง – Target Price Bt36.00, Price Bt28.00
เรายังคงคำแนะนำ “ซื้อ” CRC ด้วยเป็นหุ้น Top Pick ของกลุ่ม จากการเติบโตของกำไรที่ขับเคลื่อนด้วยการปรับโครงสร้างที่ 31/16/13% ในปี 2026-28F ล่าสุดยอดขายสาขาเดิมเริ่มกลับมาเป็นบวกใน 3Q26F ขณะที่อัตรากำไรยังขยายตัวต่อเนื่อง จึงปรับราคาเป้าหมายปี 2027F ขึ้นเป็น 36 บาท ปรับเพิ่มประมาณการกำไร; คงคำแนะนำ “ซื้อ” เรายังคงคำแนะนำ “ซื้อ” CRC ด้วยเป็นหุ้น Top Pick ของกลุ่มค้าปลีก พร้อมปรับราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 36 บาท จาก 31 บาท 1) เราคาดว่า CRC จะมีกำไรเติบโต 31/16/13% ในปี 2026-28F จากการปรับโครงสร้าง ซึ่งไม่ได้พึ่งพาภาวะเศรษฐกิจเพียงอย่างเดียว 2) ยอดขายสาขาเดิมฟื้นตัวต่อเนื่อง และเริ่มเป็นบวกเล็กน้อยใน 3Q26F โดยคาดยอดขายสาขาเดิมเป็น +3.2% y-y เทียบกับ -1% ใน 1H26 […]
